← Lộ trình học Level I

Thu nhập cố định · 2027 · Tình huống

Giá trái phiếu khi lợi suất thay đổi

Bond Price under a Yield Shock

Tách ảnh hưởng duration và độ lồi khi ước tính biến động giá. Nội dung và câu hỏi do Học CFA tự biên soạn, chưa qua rà soát chuyên gia độc lập.

Thực hành · 1 tình huống · 4 câu hỏi

Đây là một bộ câu hỏi độc lập. Đọc bối cảnh, trả lời các câu hỏi rồi xem lời giải sau khi nộp.

Bắt đầu tình huống →

Tự kiểm tra · 1 tình huống · 4 câu

Tình huống và câu hỏi

Đọc tình huống tiếng Anh, tham khảo bản dịch tiếng Việt khi cần, rồi trả lời các câu liên quan. Lời giải xuất hiện sau khi nộp đủ 4 câu.

Đã trả lời 0/4 câu

Các lựa chọn chưa nộp được lưu tạm trên thiết bị này.

Giá trái phiếu khi lợi suất thay đổi

Đã trả lời 0/4 câu

A bond is priced at 100. Its modified duration is 5 and convexity is 100, with yield measured as a decimal. A parallel yield increase of 50 basis points is considered. Use the second-order approximation ΔP/P ≈ −DmodΔy + 0.5C(Δy)^2 and ignore other risks.

Xem bản dịch tiếng Việt

Trái phiếu giá 100, duration điều chỉnh là 5 và độ lồi là 100 khi lợi suất tính dạng thập phân. Xét lợi suất tăng song song 50 điểm cơ bản. Dùng xấp xỉ bậc hai ΔP/P ≈ −DmodΔy + 0,5C(Δy)^2 và bỏ qua rủi ro khác.

Câu 1

Câu 1

The yield change as a decimal is:

Mức thay đổi lợi suất ở dạng thập phân là:

Câu 2

Câu 2

The first-order duration effect on price is:

Tác động bậc nhất của duration lên giá là:

Câu 3

Câu 3

The second-order convexity adjustment is:

Phần điều chỉnh độ lồi bậc hai là:

Câu 4

Câu 4

The approximated new bond price is closest to:

Giá trái phiếu xấp xỉ sau biến động là:

Kết quả được giữ để đồng bộ trong phiên này. Đăng nhập để lưu vào tài khoản.

Đối chiếu nội dung theo phần The Term Structure and Interest Rate Dynamics trong đề cương 2027 của CFA Institute. Bài học và tình huống trên trang này là nội dung tự biên soạn.