Lộ trình học

DERIV · Công cụ phái sinh · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi

Định giá hợp đồng kỳ hạn và quyền chọn bằng cây nhị thức

Pricing of Forwards and Binomial Options

Bài thử về định giá không chênh lệch của kỳ hạn cổ phiếu và quyền chọn mua một kỳ. Chưa bao phủ hợp đồng hoán đổi, quyền chọn hai kỳ hay các mô hình nâng cao.

Học →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Định giá quyền chọn bằng cây nhị phân

Binomial Option Valuation

Bài thử về quyền chọn châu Âu với cây nhị phân và xác suất trung hòa rủi ro; chưa bao phủ quyền chọn kiểu Mỹ, lãi suất quyền chọn hay toàn bộ mô hình Black–Scholes–Merton.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Độ nhạy quyền chọn và phòng hộ delta

Option Greeks and Delta Hedging

Bài học về delta, gamma, vega và theta trong các thay đổi nhỏ. Tình huống giả định độ nhạy cố định tại thời điểm ban đầu; bỏ qua giao dịch, lãi suất và thay đổi đồng thời của các yếu tố khác.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Định giá hoán đổi lãi suất và tiền tệ

Interest Rate and Currency Swaps

Bài tập hoán đổi giả định không có rủi ro đối tác, chênh lệch bid–ask, yêu cầu ký quỹ hay điều chỉnh định giá tín dụng. Các dòng tiền và tỷ giá được nêu rõ cho từng trường hợp.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Mô hình quyền chọn Black–Scholes–Merton và Black

Black–Scholes–Merton and Black Option Models

Bài tập dùng mô hình châu Âu và xác suất chuẩn tích lũy làm tròn theo đề. Không xét cổ tức, phí, điều chỉnh ký quỹ, rủi ro đối tác hoặc khả năng thực thi sớm ngoài giả định đã nêu.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Quyền chọn kiểu Mỹ và quyết định thực hiện sớm

American Options and Early Exercise in a Binomial Tree

So sánh giá trị thực hiện ngay với giá trị tiếp tục nắm giữ tại nút cây nhị phân và chiết khấu ngược về hiện tại.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Hợp đồng kỳ hạn trái phiếu có coupon giữa kỳ

Bond Forward with an Interim Coupon

Tính giá giao hàng không kinh doanh chênh lệch của trái phiếu khi coupon được trả trước ngày giao hàng.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Lãi suất ngang giá và giá trị hoán đổi lãi suất

Par Rate and Value of a Plain-Vanilla Interest Rate Swap

Định giá hoán đổi trả lãi cố định bằng hệ số chiết khấu trong mô hình hai kỳ đơn giản.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Quyền chọn lãi suất trên cây nhị thức hai kỳ

Two-Period Binomial Interest Rate Option

Tính giá trị hiện tại của caplet và floorlet bằng xác suất trung hòa rủi ro đã cho.

Mở với Premium →

DERIV · Công cụ phái sinh và quản lý rủi ro · Học · 2 tình huống, 8 câu hỏi · PREMIUM

Gamma, vega và phòng hộ delta

Gamma, Vega and a Delta Hedge

Ước tính thay đổi giá quyền chọn theo delta và gamma, rồi xác định số cổ phiếu phòng hộ delta.

Mở với Premium →